Revolución de la liquidez en el ecosistema de Bitcoin: un nuevo paradigma financiero de activos de billones
Bitcoin, como el fondo más grande y de mayor calidad en el mundo de las criptomonedas, está pasando gradualmente de ser un simple almacenamiento de valor digital a convertirse en una herramienta financiera más activa. Con la aparición de proyectos innovadores, BTC se está derivando hacia escenarios de rendimiento estructurado en la cadena más ricos, formando gradualmente un ecosistema BTCFi único.
Si se puede activar el BTC inactivo y construir una red de liquidez eficiente y segura, se abrirá un espacio de imaginación para activos DeFi de nicho globalizados en este activo de nivel de un billón de dólares.
Liquidez de Bitcoin en la práctica de la industria
Hasta el 9 de enero de 2025, el valor total bloqueado en la cadena de Ethereum supera los 64 mil millones de dólares, lo que representa un aumento significativo de casi el 180% en comparación con el mismo período del año anterior. En contraste, aunque el ecosistema de Bitcoin tiene un valor de mercado y un aumento de precios superiores a los de ETH, la velocidad de expansión del ecosistema en la cadena sigue siendo inferior a la de Ethereum.
Es importante señalar que, si la liquidez de BTC se libera en un 10%, se generará un mercado de hasta 180 mil millones de dólares. Si se puede alcanzar una tasa de TVL similar a la de ETH (alrededor del 16%), se liberarán aproximadamente 300 mil millones de dólares en liquidez. Esto promete impulsar un crecimiento explosivo del ecosistema BTCFi, e incluso tiene el potencial de superar a las redes EVM generales, convirtiéndose en el ecosistema financiero en cadena más grande.
En este contexto, una plataforma de liquidez de Bitcoin se ha convertido en el protocolo de préstamos más grande en todo el ecosistema BTC, solo superado por DAI y lisUSD. Se informa que el TVL de esta plataforma ha superado los 2 mil millones de dólares, y la moneda estable de Bitcoin que lanzó alcanzó un volumen bloqueado de más de 500 millones de dólares solo una semana después de su lanzamiento, estableciendo un récord en la historia de DeFi por el crecimiento más rápido del TVL de un protocolo de préstamos.
Para los poseedores de BTC, aprovechar al máximo los activos acumulados es una necesidad, al mismo tiempo que desean reducir el riesgo de pérdida de capital y convertir los activos fijos en formas de mayor liquidez. Por lo tanto, los protocolos de préstamo en cadena basados en Bitcoin han encontrado una oportunidad importante.
Una plataforma adopta una tasa de interés fija del 8% para préstamos, con Bitcoin garantizado por instituciones profesionales, mientras que las monedas estables prestadas tienen suministro ilimitado. Esto permite a los titulares de BTC obtener una mayor liquidez para participar en otros proyectos dentro del ecosistema. Vale la pena mencionar que esta plataforma no solo se enfoca en la participación de grandes inversores, sino que también presta atención a la construcción saludable de los pequeños inversores en todo el ecosistema, permitiendo que cualquiera pueda utilizar el apalancamiento dentro de un rango seguro para aumentar su rentabilidad.
Valor de la moneda estable de Bitcoin
Desde la perspectiva de las stablecoins, las stablecoins descentralizadas en la cadena siguen siendo predominantemente las stablecoins respaldadas por posiciones de deuda colateralizadas (CDP). El CDP es, en esencia, una extensión del uso de stablecoins basada en escenarios de préstamos, que crea un pool de liquidez adicional para activos inactivos.
El ecosistema de una plataforma incluye cuatro segmentos de negocio clave: monedas estables basadas en el colateral de Bitcoin, protocolos de préstamo basados en esa moneda estable, una plataforma de préstamo híbrido que conecta DeFi y CeFi, y un protocolo de préstamo descentralizado que soporta el staking de BTC. Este diseño permite que el protocolo de moneda estable y el protocolo de préstamo se penetren mutuamente, formando al mismo tiempo una relación de "préstamo" de activos subyacentes, construyendo un mercado de monedas estables a través del diseño de liquidez y proporcionando productos de renta fija a los usuarios.
La plataforma no solo resuelve el problema de las monedas estables que ha atormentado durante mucho tiempo al ecosistema de Bitcoin, sino que también logra la compatibilidad entre múltiples cadenas gracias a la tecnología de cadenas cruzadas. Los usuarios pueden operar sus monedas estables en múltiples ecosistemas DeFi sin necesidad de un puente de cadena cruzada de terceros, lo que, a su vez, lleva la liquidez del ecosistema de Bitcoin a otras cadenas.
Teniendo en cuenta que la mayoría de los BTC están inactivos, muchos tenedores, por razones de seguridad, no están dispuestos a trasladarlos a otros ecosistemas, lo que ha llevado a que la escala de BTCFi se mantenga estancada a largo plazo. La aparición de este nuevo tipo de moneda estable proporciona un marco básico para utilizar eficientemente los activos en la red de Bitcoin y activar los BTC dormidos, permitiendo que más tenedores de BTC participen de manera segura en actividades de liquidez en la cadena y depositen grandes cantidades de BTC dormidos en los fondos de liquidez DeFi para intercambiarlos o generar ingresos.
Perspectivas
A medida que los activos de Bitcoin comienzan a despertar, BTCFi tiene el potencial de convertirse en una nueva dirección de activos DeFi que alcance cientos de miles de millones de dólares, siendo una herramienta clave para construir un ecosistema próspero en la cadena. Al construir formas de productos financieros diversificados y escenarios DeFi centrados en BTC, se redefinirá el papel de BTC en el ámbito DeFi de toda la red.
La profunda integración de BTC en el campo de DeFi puede alcanzar un punto de inflexión clave, lo que merece la atención y expectativa continua del mercado.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
15 me gusta
Recompensa
15
3
Republicar
Compartir
Comentar
0/400
CoinBasedThinking
· hace18h
¿Puede el btc revivir directamente? Eso sería increíble!
Ver originalesResponder0
ValidatorViking
· hace18h
meh... la resiliencia de la red sigue siendo el talón de Aquiles aquí. he visto demasiados protocolos fallar en condiciones de batalla reales, para ser honesto.
Ver originalesResponder0
HypotheticalLiquidator
· hace18h
TVL en cadena con gran aumento, cuidado con el dominó de liquidaciones en cadena.
El auge de BTCFi: la ecosistema de Bitcoin enfrenta una revolución de liquidez de billones.
Revolución de la liquidez en el ecosistema de Bitcoin: un nuevo paradigma financiero de activos de billones
Bitcoin, como el fondo más grande y de mayor calidad en el mundo de las criptomonedas, está pasando gradualmente de ser un simple almacenamiento de valor digital a convertirse en una herramienta financiera más activa. Con la aparición de proyectos innovadores, BTC se está derivando hacia escenarios de rendimiento estructurado en la cadena más ricos, formando gradualmente un ecosistema BTCFi único.
Si se puede activar el BTC inactivo y construir una red de liquidez eficiente y segura, se abrirá un espacio de imaginación para activos DeFi de nicho globalizados en este activo de nivel de un billón de dólares.
Liquidez de Bitcoin en la práctica de la industria
Hasta el 9 de enero de 2025, el valor total bloqueado en la cadena de Ethereum supera los 64 mil millones de dólares, lo que representa un aumento significativo de casi el 180% en comparación con el mismo período del año anterior. En contraste, aunque el ecosistema de Bitcoin tiene un valor de mercado y un aumento de precios superiores a los de ETH, la velocidad de expansión del ecosistema en la cadena sigue siendo inferior a la de Ethereum.
Es importante señalar que, si la liquidez de BTC se libera en un 10%, se generará un mercado de hasta 180 mil millones de dólares. Si se puede alcanzar una tasa de TVL similar a la de ETH (alrededor del 16%), se liberarán aproximadamente 300 mil millones de dólares en liquidez. Esto promete impulsar un crecimiento explosivo del ecosistema BTCFi, e incluso tiene el potencial de superar a las redes EVM generales, convirtiéndose en el ecosistema financiero en cadena más grande.
En este contexto, una plataforma de liquidez de Bitcoin se ha convertido en el protocolo de préstamos más grande en todo el ecosistema BTC, solo superado por DAI y lisUSD. Se informa que el TVL de esta plataforma ha superado los 2 mil millones de dólares, y la moneda estable de Bitcoin que lanzó alcanzó un volumen bloqueado de más de 500 millones de dólares solo una semana después de su lanzamiento, estableciendo un récord en la historia de DeFi por el crecimiento más rápido del TVL de un protocolo de préstamos.
Para los poseedores de BTC, aprovechar al máximo los activos acumulados es una necesidad, al mismo tiempo que desean reducir el riesgo de pérdida de capital y convertir los activos fijos en formas de mayor liquidez. Por lo tanto, los protocolos de préstamo en cadena basados en Bitcoin han encontrado una oportunidad importante.
Una plataforma adopta una tasa de interés fija del 8% para préstamos, con Bitcoin garantizado por instituciones profesionales, mientras que las monedas estables prestadas tienen suministro ilimitado. Esto permite a los titulares de BTC obtener una mayor liquidez para participar en otros proyectos dentro del ecosistema. Vale la pena mencionar que esta plataforma no solo se enfoca en la participación de grandes inversores, sino que también presta atención a la construcción saludable de los pequeños inversores en todo el ecosistema, permitiendo que cualquiera pueda utilizar el apalancamiento dentro de un rango seguro para aumentar su rentabilidad.
Valor de la moneda estable de Bitcoin
Desde la perspectiva de las stablecoins, las stablecoins descentralizadas en la cadena siguen siendo predominantemente las stablecoins respaldadas por posiciones de deuda colateralizadas (CDP). El CDP es, en esencia, una extensión del uso de stablecoins basada en escenarios de préstamos, que crea un pool de liquidez adicional para activos inactivos.
El ecosistema de una plataforma incluye cuatro segmentos de negocio clave: monedas estables basadas en el colateral de Bitcoin, protocolos de préstamo basados en esa moneda estable, una plataforma de préstamo híbrido que conecta DeFi y CeFi, y un protocolo de préstamo descentralizado que soporta el staking de BTC. Este diseño permite que el protocolo de moneda estable y el protocolo de préstamo se penetren mutuamente, formando al mismo tiempo una relación de "préstamo" de activos subyacentes, construyendo un mercado de monedas estables a través del diseño de liquidez y proporcionando productos de renta fija a los usuarios.
La plataforma no solo resuelve el problema de las monedas estables que ha atormentado durante mucho tiempo al ecosistema de Bitcoin, sino que también logra la compatibilidad entre múltiples cadenas gracias a la tecnología de cadenas cruzadas. Los usuarios pueden operar sus monedas estables en múltiples ecosistemas DeFi sin necesidad de un puente de cadena cruzada de terceros, lo que, a su vez, lleva la liquidez del ecosistema de Bitcoin a otras cadenas.
Teniendo en cuenta que la mayoría de los BTC están inactivos, muchos tenedores, por razones de seguridad, no están dispuestos a trasladarlos a otros ecosistemas, lo que ha llevado a que la escala de BTCFi se mantenga estancada a largo plazo. La aparición de este nuevo tipo de moneda estable proporciona un marco básico para utilizar eficientemente los activos en la red de Bitcoin y activar los BTC dormidos, permitiendo que más tenedores de BTC participen de manera segura en actividades de liquidez en la cadena y depositen grandes cantidades de BTC dormidos en los fondos de liquidez DeFi para intercambiarlos o generar ingresos.
Perspectivas
A medida que los activos de Bitcoin comienzan a despertar, BTCFi tiene el potencial de convertirse en una nueva dirección de activos DeFi que alcance cientos de miles de millones de dólares, siendo una herramienta clave para construir un ecosistema próspero en la cadena. Al construir formas de productos financieros diversificados y escenarios DeFi centrados en BTC, se redefinirá el papel de BTC en el ámbito DeFi de toda la red.
La profunda integración de BTC en el campo de DeFi puede alcanzar un punto de inflexión clave, lo que merece la atención y expectativa continua del mercado.