Produto inovador DeFi do ecossistema Polkadot Gigadot: resolvendo o problema da liquidez em cadeia cruzada

No ecossistema Polkadot, a liquidez de cadeia cruzada e a eficiência de ativos sempre foram os principais desafios enfrentados por aplicações de Finanças Descentralizadas. Recentemente, um produto inovador de DeFi chamado Gigadot surgiu, oferecendo uma maneira mais eficiente de utilização de fundos para usuários de DOT através de operações com um clique e mecanismos de múltiplos rendimentos, ao mesmo tempo que inicia uma nova exploração no DeFi de cadeia cruzada do Polkadot. Após o lançamento do produto, a reação do mercado foi entusiástica, com o TVL superando os 35 milhões de dólares, tornando-se um dos projetos experimentais mais notados dentro do ecossistema.

A filosofia central da Gigadot é "uma implantação, múltiplos rendimentos". Tradicionalmente, os usuários precisavam investir os DOT separadamente em staking, empréstimos ou pools de liquidez, um processo complicado e com baixa taxa de utilização de ativos. A chegada da Gigadot eliminou esses caminhos de operação complexos, permitindo que os usuários realizem operações simples enquanto obtêm várias fontes de rendimento.

No ecossistema Polkadot, o DOT é o principal ativo de staking. No passado, uma vez que o DOT era apostado, não podia ser utilizado para outros fins, como empréstimos ou fornecimento de liquidez. O lançamento do vDOT resolveu esse problema e construiu uma cadeia de aplicações exclusiva para oferecer suporte à liquidez. Através do design de um novo mecanismo semelhante a pools de stablecoins, mas sem exigir uma ancoragem fixa de 1:1, permitindo que o DOT e o vDOT sejam trocados livremente de acordo com a taxa de câmbio em tempo real, melhorou a liquidez e fez com que o vDOT pudesse ser utilizado como ativo de colateral para empréstimos.

Gigadot avançou na integração da liquidez dos pools com o módulo de empréstimos. Os usuários podem fazer staking de DOT como vDOT, formando LP com a aDOT, e depois usar o LP como colateral para emprestar fundos, realizando um uso cíclico e obtendo rendimentos duplos de staking e empréstimos. Este design integra e amplia as vias de rendimento, evitando desenvolvimento redundante, e aproveitando a comunicação cadeia cruzada XCM e o mecanismo de segurança compartilhada da Polkadot, economizando custos de desenvolvimento e incentivos.

Em termos de arquitetura técnica, o Gigadot é um produto complexo, que contém múltiplos níveis de funcionalidade. É composto por duas classes de ativos: uma classe são os derivativos de DOT de outras cadeias (como vDOT), e a outra classe são os ativos derivativos de DOT na forma de ERC-20 do mercado de empréstimos próprio. Esses ativos são somados ao fundo de estabilidade como colateral, participando do mercado de empréstimos. O Gigadot é um token ERC-20 baseado no mecanismo Rebase, cujo valor é ajustado automaticamente de acordo com o rendimento dos ativos subjacentes.

Gigadot implementou a agregação de várias fontes de rendimento, incluindo juros de empréstimos, rendimentos de staking, taxas de transação, tokens de incentivo e valorização de ativos. Os usuários também podem amplificar os rendimentos através da estratégia "Looping", usando Gigadot como colateral, emprestando DOT e depois trocando-o por mais Gigadot, repetindo o processo várias vezes para acumular rendimentos.

Olhando para o futuro, o Gigadot continuará a desempenhar um papel importante no ecossistema Polkadot. Ele pode se tornar um dos ativos colaterais importantes para novas stablecoins e espera-se que impulsione o surgimento de mais novos casos de uso. À medida que o ecossistema Polkadot continua a se desenvolver, o Gigadot oferecerá aos usuários formas mais diversificadas de participação em Finanças Descentralizadas, promovendo todo o ecossistema em direção a um futuro financeiro mais aberto e eficiente.