Análise Profunda do DEX Solana: Explorando o Ecossistema, Forças e Desafios Chave

1. Introdução

No desenvolvimento florescente do mercado de criptomoedas, as trocas descentralizadas (DEX) desempenham um papel crucial, e a DEX Solana destaca-se entre muitas DEXs com suas vantagens únicas. A blockchain Solana, com sua alta capacidade de processamento, baixos custos de transação e tempos de confirmação rápidos, fornece uma base sólida para o funcionamento eficiente da DEX, atraindo um grande número de desenvolvedores e usuários a participar, tornando-se rapidamente um dos pontos focais do mercado de criptomoedas.

Iniciar sessãoGatePlataforma de negociação, onde você pode negociar Solana: https://www.gate.io/trade/SOL_USDT

2. Visão Geral do DEX Solana

2.1 Introdução à Cadeia Pública Solana

Solana é uma plataforma de blockchain de alto desempenho que foi oficialmente lançada em 2020, fundada por ex-engenheiros da Qualcomm, Intel e Dropbox, Anatoly Yakovenko e Raj Gokal, no final de 2017. O seu objetivo principal é abordar as limitações das blockchains existentes em escalabilidade e velocidade de transação, visando fornecer soluções de alta capacidade e baixa latência para aplicações descentralizadas (dApps) e criptomoedas.

A cadeia pública Solana tem muitas características significativas. Em termos de capacidade de processamento de transações, a Solana pode alcançar uma alta taxa de transferência, processando teoricamente até 65.000 transações por segundo, significativamente mais do que blockchains tradicionais como o Bitcoin e o Ethereum, tornando-a eficiente no manuseio de um grande número de transações, atendendo às necessidades de cenários de negociação de alta frequência. Em termos de custos de transação, as taxas de transação da Solana são muito baixas, geralmente dentro de alguns cêntimos, graças ao seu mecanismo de consenso único e design arquitetônico eficiente. A taxa base fixa garante que, independentemente da congestão da rede, os custos de transação permaneçam consistentes, contrastando fortemente com algumas blockchains onde as taxas de transação flutuam com a demanda da rede, reduzindo os custos para usuários e desenvolvedores. A Solana tem tempos de confirmação de transação extremamente curtos, geralmente concluindo em alguns segundos, melhorando muito a experiência do usuário, especialmente adequada para aplicações com altas exigências de pontualidade nas transações, como pagamentos em tempo real e negociação de alta frequência.

A escalabilidade da Solana também é um dos principais destaques. Utiliza um algoritmo de consenso inovador chamado Prova de História (PoH), que permite à rede melhorar o desempenho à medida que o número de nós aumenta. O PoH é um mecanismo para pré-computar carimbos de tempo, permitindo que cada nó gere carimbos de tempo localmente, sem a necessidade de sincronização de tempo em toda a rede, reduzindo significativamente o tempo de confirmação das transações e a latência da rede. Isso permite que os nós verifiquem rapidamente a ordem dos eventos na rede sem depender de uma fonte de tempo externa, garantindo escalabilidade. A Solana também combina o mecanismo de Prova de Participação (PoS), onde os validadores precisam apostar uma certa quantidade de tokens SOL para participar do consenso da rede e receber recompensas por blocos. Este método é mais eficiente em termos energéticos e mais rápido em comparação com a Prova de Trabalho (PoW), permitindo um consenso mais rápido e garantindo ainda mais a segurança e eficiência da rede.

Além disso, a Solana suporta contratos inteligentes, permitindo que desenvolvedores construam aplicações descentralizadas complexas (dApps) usando linguagens como Rust, C e C++, proporcionando um amplo espaço para inovação e desenvolvimento de aplicações. A Solana também adota uma série de inovações tecnológicas para alcançar alta capacidade de processamento, como a tecnologia Pipeline que permite o processamento paralelo de transações, possibilitando que múltiplas transações sejam processadas simultaneamente, melhorando assim a velocidade de processamento; a tecnologia Turbo utiliza aceleração de hardware, como GPU e FPGA, para aumentar o poder computacional da rede, otimizando a execução e os processos de verificação das transações; a arquitetura Lock-free reduz a contenção de recursos e o tempo de espera, permitindo que a Solana lide de forma mais eficiente com solicitações simultâneas; a tecnologia Adaptive Sharding permite que a rede ajuste automaticamente o número de shards de acordo com a demanda, ajudando a manter alta capacidade de processamento mesmo durante mudanças na carga da rede; o mecanismo de Identidade Descentralizada reduz o tempo necessário para verificar transações, garantindo que as transações possam prosseguir rapidamente sem sacrificar a segurança.

Conceito e princípios de operação de 2.2 DEX

A Exchange Descentralizada (DEX) é uma exchange de criptomoedas construída e operada de forma descentralizada numa plataforma de blockchain. Ao contrário das exchanges centralizadas tradicionais, a DEX permite que as transações sejam concluídas de forma peer-to-peer na blockchain da rede, sem a intervenção de qualquer intermediário. Isso significa que os usuários podem negociar diretamente entre si, sem a necessidade de confiar os ativos a uma exchange de terceiros, alcançando assim o controle autónomo dos ativos e a negociação descentralizada.

O princípio de operação do DEX baseia-se em contratos inteligentes. Os contratos inteligentes são contratos autoexecutáveis com os termos diretamente escritos no código e executados na blockchain. No DEX, os contratos inteligentes são responsáveis por lidar com vários aspectos das transações, incluindo correspondência de ordens, troca de ativos e liquidação. Quando os usuários iniciam uma transação no DEX, seus pedidos de transação são transmitidos para a rede blockchain, onde outros nós verificam esses pedidos e os correspondem e executam através de contratos inteligentes.

Tomando o exemplo de um DEX baseado no mecanismo de Automated Market Maker (AMM), o seu princípio de operação é o seguinte: O mecanismo AMM fornece liquidez através de uma pool de liquidez, que detém dois ou mais tipos diferentes de criptomoedas. Cada pool de liquidez tem um contrato inteligente correspondente, que determina o preço e a taxa de câmbio dos ativos com base em um algoritmo pré-definido. Quando os usuários desejam negociar, interagem com a pool de liquidez em vez de combinar ordens com outros usuários. Por exemplo, se um usuário quiser trocar o ativo A pelo ativo B, o contrato inteligente calcula a quantidade de ativo B que o usuário pode trocar com base nas quantidades dos ativos A e B na pool de liquidez e no algoritmo pré-definido, e completa a transação. Neste processo, o preço da transação é determinado dinamicamente pela razão dos ativos na pool de liquidez e pelo algoritmo, em vez de pelas ordens de compra e venda do mercado. Este mecanismo permite que a negociação ocorra a qualquer momento sem esperar por ordens contrapartidas, aumentando muito a eficiência e a liquidez da negociação. Além disso, para incentivar os usuários a fornecer liquidez, o mecanismo AMM geralmente recompensa os Fornecedores de Liquidez (LP) com certas taxas de negociação. Após depositar ativos na pool de liquidez, os LPs recebem tokens LP correspondentes, representando a sua participação na pool. Esses tokens podem ser usados para resgate de ativos ou participação na governança.

2.3 Características do DEX Solana

O DEX da Solana depende do alto desempenho da blockchain pública Solana, possuindo muitas vantagens únicas. Em primeiro lugar, o DEX da Solana tem uma velocidade de transação extremamente rápida. Devido à alta capacidade de processamento e confirmação rápida da blockchain pública Solana, o DEX da Solana pode processar um grande número de transações em um curto período de tempo, com confirmação de transação normalmente dentro de alguns segundos. Isso permite que os usuários concluam transações rapidamente, sem longos tempos de espera, melhorando consideravelmente a eficiência das transações, especialmente adequado para cenários de negociação de alta frequência, como day trading e arbitragem, permitindo que os usuários aproveitem mais oportunidades de mercado.

Em segundo lugar, as taxas de transação do DEX Solana são muito baixas. A característica de baixa taxa de transação da cadeia pública Solana também se reflete no DEX. A sua taxa fixa base garante que, independentemente da congestão da rede, o custo da transação permaneça extremamente baixo. Isto contrasta fortemente com os DEX em outras blockchains, como a Ethereum, onde as taxas de transação podem disparar significativamente durante a congestão da rede. O DEX Solana oferece aos usuários opções de transação acessíveis, reduzindo os seus custos de transação e tornando as transações pequenas e de alta frequência mais viáveis.

O DEX da Solana também apresenta alta capacidade de processamento. A mainnet da Solana pode processar um grande número de transações por segundo, permitindo que o DEX da Solana suporte atividades de negociação em larga escala. Mesmo durante negociações ativas no mercado, ele pode manter um desempenho estável sem congestionamento ou atrasos nas transações, atendendo às necessidades de um grande número de usuários negociando simultaneamente e proporcionando uma experiência de negociação suave para os usuários.

Em termos de suporte a contratos inteligentes, a DEX Solana permite que os desenvolvedores construam contratos inteligentes usando várias linguagens de programação, proporcionando um amplo espaço para modelos e funcionalidades de negociação inovadores. Os desenvolvedores podem criar aplicações de negociação com lógica e funcionalidades complexas baseadas na DEX Solana, como ordens limitadas, ordens de paragem, negociação com alavancagem, etc., para atender às diversas necessidades de negociação de diferentes utilizadores, enriquecendo as opções de negociação dos utilizadores.

O DEX da Solana também se beneficia do forte ecossistema da cadeia pública Solana. O ecossistema Solana tem muitos projetos e aplicações, incluindo DeFi, NFT, jogos e muito mais, proporcionando ao DEX da Solana uma liquidez abundante e uma base de usuários. Os usuários podem alcançar uma circulação sem costura de ativos e aplicações diversificadas no ecossistema Solana. Por exemplo, os usuários podem usar diretamente os ativos obtidos através de negociações no DEX da Solana para participar de projetos de NFT ou protocolos de empréstimos DeFi na Solana, sem a necessidade de operações interchain complicadas, melhorando assim a eficiência e a flexibilidade da utilização de ativos.

3. O estado atual de desenvolvimento do DEX Solana

3.1 Tamanho do Mercado e Volume de Negócios

Nos últimos anos, o mercado DEX da Solana mostrou um desenvolvimento rápido, com o tamanho do mercado a expandir continuamente e o volume de negociação a atingir repetidamente novos máximos. De acordo com os dados da DeFiLlama, em julho de 2024, o volume de negociação mensal da exchange descentralizada (DEX) da Solana superou o da Ethereum pela primeira vez, alcançando $558,760 bilhões, enquanto a Ethereum estava em $538,680 bilhões. À medida que entramos em 2025, o forte impulso de crescimento da Solana DEX permanece inabalável. Em janeiro, seu volume de negociação disparou para $2580 bilhões, enquanto a DEX da Ethereum estava apenas em $860 bilhões. A Solana DEX ocupa 75% da quota de mercado, demonstrando plenamente sua forte competitividade e posição dominante no mercado DEX.

Em outubro de 2025, o volume de negociação do DEX on-chain da Solana teve um bom desempenho, superando com sucesso $62 bilhões até agora. Em comparação, o DEX on-chain do Ethereum teve um volume de negociação de apenas $37,13 bilhões durante o mesmo período, ficando muito atrás do DEX on-chain da Solana. Analisando os dados recentes de volume de negociação de 24 horas, o DEX on-chain da Solana também superou o Ethereum várias vezes. De acordo com a CoinDesk, com base nos dados da DeFiLlama, o volume de negociação do DEX on-chain da Solana alcançou $1,811 bilhões nas últimas 24 horas, superando o volume de negociação do DEX on-chain do Ethereum de $1,335 bilhões. Outros dados mostram que o DEX on-chain da Solana teve um volume de negociação de 24 horas de $1,13 bilhões, superando a classificação do Ethereum em $1,118 bilhões, ocupando o primeiro lugar. Esses dados indicam claramente que o DEX da Solana possui vantagens significativas no mercado atual, atraindo um grande número de usuários e influxos de capital.

Comparado com DEX em outras blockchains públicas mainstream, o DEX da Solana também demonstra uma competitividade única em termos de volume de negociação e participação de mercado. Em julho de 2024, o volume de negociação do DEX da Arbitrum foi de 245,69 bilhões de dólares, o da BSC foi de 178,88 bilhões de dólares e o da Base foi de 155,54 bilhões de dólares. O crescimento da Solana em liquidez e atividade de usuários é significativamente superior a estas blockchains públicas, destacando sua posição importante no mercado DEX. O rápido desenvolvimento do DEX da Solana é atribuído às características de alto desempenho da blockchain pública da Solana. Alta capacidade de processamento, baixas taxas de transação e tempo de confirmação rápido permitem que o DEX da Solana forneça aos usuários experiências de negociação eficientes e de baixo custo, atendendo à demanda por negociações de alta frequência e em grande escala, atraindo assim numerosos usuários a optar por negociar no DEX da Solana, impulsionando seu contínuo crescimento em tamanho de mercado e volume de negociação.

3.2 Análise dos Principais Projetos DEX

3.2.1 Raydium

Raydium é uma influente plataforma de negociação de formador de mercado automatizado (AMM) no ecossistema Solana, lançada em 2021, e rapidamente fez um nome para si própria no campo da negociação de criptomoedas com suas características e vantagens únicas.

Uma das funções principais do Raydium é a negociação DEX, que é construída na cadeia pública Solana, aproveitando ao máximo a alta capacidade de processamento e os baixos custos de transação da Solana, permitindo uma execução de transações rápida e eficiente. Os usuários podem trocar convenientemente várias criptomoedas no Raydium e desfrutar de uma experiência de negociação suave. O Raydium também suporta mineração de liquidez, oferecendo aos usuários a oportunidade de participar no ecossistema DeFi e ganhar recompensas. Ao depositar seus ativos nas pools de liquidez do Raydium, os usuários fornecem liquidez ao mercado e podem receber correspondentes partes das taxas de negociação e recompensas em tokens RAY. Este mecanismo de incentivo atraiu um grande número de usuários a participar, aumentando efetivamente a liquidez e a atividade da plataforma.

No campo de negociação de tokens Meme, a Raydium desempenha um papel fundamental e tornou-se uma das plataformas populares para a negociação de moedas Meme. Com o desenvolvimento crescente do mercado de moedas Meme, a Raydium atraiu inúmeros projetos de moedas Meme para negociar aqui devido à sua capacidade eficiente de processamento de negociações e liquidez abundante. Por exemplo, quando a moeda Memecoin da família OldT foi lançada, a Raydium rapidamente se tornou o principal campo de batalha de negociação, com a liquidez inundando a plataforma dentro de 24 horas, superando em muito o total do ano de 2023, e o gráfico de negociação mostrando um aumento acentuado em um padrão de 'hóquei'. Segundo seu responsável, na época, a participação de mercado da plataforma na negociação de moedas Meme atingiu 47%, demonstrando plenamente sua forte influência no mercado de negociação de moedas Meme.

A partir dos dados de mercado, o desempenho da Raydium também é notável. De acordo com os dados da DefiLlama, o volume de negociação mensal da Raydium em 2024 foi notável, com um volume de negociação mensal de 27,78 bilhões de dólares em julho, classificando-se entre os melhores em volume de negociação DEX global. Em termos de atividade do usuário, a Raydium também atraiu um grande número de usuários para participar, e o número de endereços ativos independentes mostrou uma tendência de crescimento constante, refletindo um alto grau de reconhecimento e confiança por parte dos usuários. No entanto, a Raydium também enfrenta competição de mercado e desafios técnicos. Com o surgimento contínuo de novas plataformas de negociação no mercado, como a Pump.fun, elas exerceram pressão competitiva sobre a Raydium através de tecnologia e mecanismos inovadores. Dentro de 48 horas após o lançamento da rede de testes da Pump.fun, o TVL (Valor Total Bloqueado) da Raydium perdeu 240 milhões de dólares, com 23% migrando para protocolos emergentes, e 27% dos desenvolvedores atraídos para a pista de moedas Meme. Diante desses desafios, a Raydium precisa continuar a inovar e otimizar para aumentar sua competitividade e manter sua posição de liderança no mercado DEX da Solana.

Iniciar sessãoGatePlataforma de negociação, você pode negociar RAY:https://www.gate.io/trade/RAY_USDT

3.2.2 Orca

Orca é outra exchange descentralizada no ecossistema Solana que tem atraído atenção, fornecendo aos usuários serviços de negociação convenientes com seu conceito de design simples e eficiente. O design da plataforma da Orca é muito simples, focando principalmente na troca de tokens e na adição de pools de liquidez. Esse design simples permite que os usuários comecem rapidamente, realizem operações de negociação facilmente, reduzam a curva de aprendizado do usuário, sendo especialmente adequado para usuários novatos que não estão familiarizados com a negociação de criptomoedas.

Na função de troca de tokens, a Orca utiliza seus contratos inteligentes e mecanismo de criador de mercado automatizado para fornecer aos usuários serviços de troca de tokens em tempo real. Os usuários só precisam inserir o tipo e a quantidade de tokens que desejam trocar na plataforma, e a Orca pode rapidamente calcular e completar a operação de troca com base no preço de mercado atual e nas condições de liquidez, garantindo a eficiência e a precisão da transação. Em termos de adição ao pool de liquidez, a Orca incentiva os usuários a depositar seus próprios tokens no pool de liquidez para fornecer liquidez ao mercado. Em troca, os usuários podem receber as correspondentes partes das taxas de negociação, promovendo efetivamente a melhoria da liquidez da plataforma e permitindo que os usuários desfrutem de menor deslizamento e melhores preços de negociação durante as transações.

De acordo com os dados do mercado, a Orca teve um bom desempenho em termos de volume de negociação. Segundo os dados da CoinGecko, no dia 7 de dezembro de 2024, às 13:00, no ranking de volume de negociação à vista de 24 horas da plataforma de negociação centralizada ORCA,Gate.ioClassificado em primeiro lugar, a Coinbase ocupa o segundo lugar, mostrando que a Orca possui um certo nível de atividade de negociação e base de usuários no mercado. Em 28 de março de 2025, de acordo com os dados do CoinGecko, o volume de negociação da Upbit alcançou 2,357 bilhões de dólares americanos nas últimas 24 horas, com o par de negociação ORCA/KRW representando uma certa proporção do volume de negociação no mercado de won sul-coreano. Em termos de classificação de mercado, a Orca ocupa uma certa participação no mercado DEX da Solana. Embora sua escala geral possa não ser tão grande quanto projetos líderes como Raydium, ela atraiu um grupo de usuários leais com seu design simples e desempenho estável, e possui uma posição inegável no ecossistema da Solana. A Orca também está constantemente desenvolvendo e inovando, esforçando-se para aumentar sua competitividade através da otimização dos algoritmos de negociação, expansão de funções e adaptação ao ambiente de mercado em constante mudança.

3.2.3 Jupiter

Jupiter é um agregador de transações único no ecossistema Solana, proporcionando aos usuários uma nova experiência e mais conveniência na negociação no mercado DEX da Solana. A função principal do Jupiter é integrar vários mercados de liquidez na Solana e agregar essa liquidez dispersa através de algoritmos inteligentes para fornecer aos usuários os melhores preços e liquidez para negociação. Isso significa que, ao negociar no Jupiter, os usuários não precisam alternar entre várias DEXs e comparar preços. O Jupiter pode filtrar automaticamente o melhor caminho de negociação para os usuários, realizar negociações em um só lugar, economizar muito o tempo e a energia dos usuários e melhorar a eficiência nas negociações.

Além da funcionalidade básica de agregação de negociações, o Jupiter também oferece uma variedade de recursos de negociação ricos. Ele suporta ordens limitadas, onde os usuários podem definir seus preços de negociação desejados. Quando o preço de mercado atinge o preço definido, a ordem será executada automaticamente, proporcionando aos usuários mais opções de estratégias de negociação e atendendo às diferentes necessidades personalizadas dos usuários em relação aos preços de negociação. O Jupiter também oferece um recurso de média de custo em dólar, permitindo que os usuários configurem planos de negociação regulares e de montante fixo. O sistema executará automaticamente as negociações de acordo com o plano definido pelo usuário, ajudando os usuários a alcançar objetivos de investimento de longo prazo e a reduzir o impacto das flutuações do mercado sobre os investimentos.

Em termos de estratégia de desenvolvimento, a Jupiter foca na cooperação e integração com outros projetos, expandindo continuamente o seu próprio ecossistema. Estabeleceu parcerias com muitos projetos no ecossistema Solana, incluindo outros DEXs, carteiras, protocolos de empréstimo, etc. Através dessas colaborações, a Jupiter pode fornecer aos usuários serviços mais abrangentes, permitindo a circulação sem interrupções de ativos entre diferentes aplicações. A Jupiter também está ativamente envolvida na construção e promoção do ecossistema Solana, atraindo mais usuários e projetos para se juntarem, organizando diversas atividades e prestando serviços de qualidade, aumentando a sua influência e posição dentro do ecossistema Solana.

Do ponto de vista dos dados de mercado, a Jupiter está a desenvolver-se bem. Embora atualmente não haja dados específicos de volume de negociação disponíveis publicamente, a partir do feedback dos usuários e da reputação no mercado, a Jupiter está a ser cada vez mais reconhecida e amada por mais usuários. A sua característica única de agregação de negociação e as suas ricas ferramentas de negociação atraíram um grande número de usuários, e o número de usuários e a atividade de negociação mostram uma tendência de crescimento estável. No mercado DEX da Solana, a Jupiter tem gradualmente emergido como uma escolha importante para os usuários negociarem, injetando nova vitalidade no desenvolvimento do ecossistema DEX da Solana.

3.2.4 Titan

Titan é um inovador agregador de DEX Meta no ecossistema Solana, trazendo novas ideias e tecnologias para o mercado de DEX Solana, o que tem um impacto positivo e de longo alcance no ecossistema Solana. A inovação do Titan reflete-se principalmente na introdução do algoritmo Talos, que é uma das tecnologias centrais do Titan. Ele pode realizar análise e integração em tempo real de dados de liquidez e preços de múltiplos DEXes. Através de cálculos complexos e otimizações, fornece aos usuários o caminho e o preço de negociação ótimos. Comparado aos agregadores de DEX tradicionais, o algoritmo Talos tem maior eficiência e precisão, conseguindo encontrar a melhor solução de negociação para os usuários em um tempo mais curto, melhorando significativamente a eficiência e a experiência do usuário na negociação.

A Titan também oferece serviços inovadores com transações sem taxas, o que é um movimento altamente atrativo no mercado de DEX. Os DEXs tradicionais geralmente cobram uma certa porcentagem de taxas de transação, o que representa um custo significativo para traders de alta frequência e grande volume. Ao otimizar seu modelo de lucro e custos operacionais, a Titan alcançou transações sem taxas, permitindo que os usuários negociem na Titan sem pagar qualquer taxa. Isso dá à Titan uma clara vantagem de preço na competição de mercado, atraindo um grande número de usuários em busca de transações de baixo custo.

O surgimento do Titan teve um impacto multifacetado no ecossistema Solana. Em termos de melhoria da experiência do usuário, os algoritmos eficientes do Titan e as transações sem taxas oferecem aos usuários serviços de negociação mais convenientes e econômicos, atraindo mais usuários para participar do ecossistema Solana, promovendo o crescimento do número de usuários do ecossistema Solana e aumentando a atividade. Em termos de impulsionar a concorrência no mercado, o modelo inovador do Titan colocou pressão competitiva sobre outros projetos DEX, levando-os a otimizar continuamente suas próprias tecnologias e serviços, impulsionando a inovação e o desenvolvimento em todo o mercado DEX da Solana. O Titan também enriqueceu os cenários de aplicação e funcionalidades do ecossistema Solana por meio de colaboração e integração com outros projetos, contribuindo para a prosperidade do ecossistema Solana. Embora o Titan possa não ser tão proeminente em dados de mercado como alguns projetos DEX líderes atualmente, com a melhoria contínua de sua tecnologia e o aumento do reconhecimento no mercado, espera-se que ocupe uma posição mais importante no mercado DEX da Solana, trazendo mais oportunidades e mudanças para o desenvolvimento do ecossistema Solana.

4. Casos de Uso do DEX Solana

4.1 Cenários de Aplicação e Práticas Inovadoras de Projetos Típicos

Tomando Júpiter como exemplo, como um agregador de transações muito aguardado no ecossistema Solana, demonstrou uma série de cenários de aplicação únicos e práticas inovadoras.

Em termos de agregação de liquidez, o Jupiter agrega liquidez dispersa ao integrar múltiplos mercados de liquidez na Solana usando algoritmos inteligentes, fornecendo aos usuários os melhores preços de negociação e liquidez. Por exemplo, quando um usuário deseja trocar o token A pelo token B, o Jupiter pesquisa automaticamente os pools de liquidez de vários DEXs, analisa dados como preços, profundidade e slippage em diferentes pools, e encontra o caminho de negociação de menor custo para o usuário. Se o preço de troca direta entre o token A e o token B não for ideal em um determinado DEX, o Jupiter pode encontrar o caminho A→C→B através do token intermediário C para alcançar um preço de troca melhor, melhorando assim a eficiência de negociação e a taxa de retorno de ativos do usuário.

A função de ordem limitada é também uma grande inovação do Jupiter. No comércio descentralizado tradicional, as flutuações de preços de mercado muitas vezes dificultam que os usuários transacionem ao preço desejado. A função de ordem limitada do Jupiter proporciona aos usuários um controle de negociação mais preciso. Os usuários podem definir o preço de negociação desejado, e quando o preço de mercado atinge o preço definido, a ordem será executada automaticamente. Por exemplo, se um usuário vê o valor a longo prazo de um certo token, mas o preço atual está muito alto, o usuário pode definir uma ordem de compra limitada abaixo do preço de mercado atual. Quando o preço de mercado cai para o preço definido, o sistema comprará automaticamente o token, ajudando o usuário a alcançar o objetivo de entrar a um preço mais favorável, evitando efetivamente o aumento dos custos de negociação e os problemas de slippage causados pelas flutuações de preço, ao mesmo tempo que evita questões de Miner Extractable Value (MEV) e melhora a equidade e controlabilidade da transação.

A funcionalidade de Dollar Cost Averaging (DCA) da Gate proporciona aos investidores uma forma conveniente de implementar uma estratégia de investimento a longo prazo. Os investidores podem configurar um plano de negociação regular com um valor fixo, e o sistema executará automaticamente as operações de acordo com o plano do utilizador. Por exemplo, se um utilizador investir 1000$ mensalmente para comprar uma determinada criptomoeda, a Gate completará automaticamente a operação de compra em cada ciclo com base na frequência e valor definidos pelo utilizador. Este método pode ajudar os investidores a reduzir o impacto das flutuações do mercado nos investimentos, evitar o risco de comprar em um ponto alto devido a um investimento único, e alcançar retornos de investimento mais estáveis através de custos médios a longo prazo. Especialmente quando o mercado é altamente volátil, as vantagens da funcionalidade DCA são mais evidentes, ajudando os investidores a acumular gradualmente ativos em um mercado em baixa e a esperar por recuperações do mercado.

4.2 Efeitos da Aplicação Real e Feedback dos Usuários

Do efeito real da aplicação, o Jupiter e outros projetos DEX da Solana foram amplamente reconhecidos e elogiados pelos usuários. Muitos usuários forneceram feedback de que a interface de operação do Jupiter é simples e amigável, mesmo para novatos que não estão familiarizados com a negociação de criptomoedas, podendo rapidamente começar. Durante o processo de negociação, sua função de agregação de liquidez pode fornecer aos usuários os melhores preços de negociação, reduzindo significativamente os custos de negociação. Um usuário disse: “É muito conveniente negociar usando o Jupiter. No passado, alternar entre diferentes DEXs para encontrar o melhor preço não só desperdiçava tempo, mas também facilmente perdia a oportunidade de negociação. Agora, o Jupiter pode me ajudar a encontrar o melhor caminho com apenas um clique, o que é realmente conveniente.”

Em termos de ordens limite e média de custos em dólares, os utilizadores também deram altos elogios. A função de ordem limite permite que os utilizadores controlem melhor o preço de negociação, implementem as suas próprias estratégias de negociação e aumentem a sua proatividade na negociação. Alguns utilizadores mencionaram: “A função de ordem limite é muito prática para mim. Posso definir o preço de negociação com base na minha análise e julgamento, sem me preocupar com flutuações súbitas do preço de mercado, tornando a negociação mais tranquila.” A função de média de custos em dólares ajuda os utilizadores a implementar planos de investimento a longo prazo e a cultivar bons hábitos de investimento. Um investidor partilhou: “Através da função de média de custos em dólares da Gate, posso investir regularmente em criptomoedas em que acredito, sem me preocupar com flutuações de mercado a curto prazo. A longo prazo, os custos são efetivamente controlados, e os retornos também são relativamente substanciais.”

Esses feedbacks positivos dos usuários tiveram um impacto profundo no desenvolvimento do projeto. A boa reputação atraiu mais usuários a se juntarem, expandindo ainda mais a base de usuários do projeto e aumentando a influência de mercado do projeto. O reconhecimento dos usuários também fornece impulso para o desenvolvimento sustentável do projeto, levando a equipe do projeto a otimizar e inovar continuamente, e a lançar mais funções e serviços que atendam às necessidades dos usuários para manter a competitividade no mercado e promover a prosperidade do ecossistema DEX da Solana.

5. vantagens e desafios do DEX Solana

5.1 Análise das Vantagens

5.1.1 Vantagens de Desempenho Técnico

As características técnicas da cadeia pública Solana fornecem um sólido suporte técnico para a operação eficiente do seu DEX. A cadeia pública Solana adota uma combinação do mecanismo de consenso Proof of History (PoH) e DeleGated Proof of Stake (DPoS), permitindo que tenha uma capacidade de processamento de transações extremamente alta, processando teoricamente até 65.000 transações por segundo (TPS). Esses dados superam em muito as blockchains tradicionais, como Bitcoin e Ethereum. A característica de alta TPS permite que o DEX da Solana processe um grande número de transações em um curto espaço de tempo, atendendo efetivamente às necessidades de cenários de trading de alta frequência. No trading intradiário, os traders podem rapidamente completar múltiplas transações, aproveitando as oportunidades de mercado em constante mudança, sem se preocupar com atrasos causados por congestionamento de trading, melhorando significativamente a eficiência das negociações.

O tempo de confirmação de transações da Solana é extremamente curto, geralmente concluído em poucos segundos, o que contrasta fortemente com o tempo de confirmação de transações de cadeias públicas como o Bitcoin e o Ethereum. O tempo de confirmação de transações do Bitcoin geralmente leva cerca de 10 minutos, enquanto o tempo de confirmação de transações do Ethereum pode ser de várias horas durante a congestão da rede. O rápido tempo de confirmação do DEX da Solana permite que os usuários concluam rapidamente transações e obtenham ativos, melhorando a experiência do usuário, especialmente adequado para cenários com altas exigências de pontualidade nas transações, como trocas urgentes de ativos e negociações de arbitragem.

As taxas de transação da Solana também são muito baixas, geralmente dentro de alguns cêntimos, graças ao seu mecanismo de consenso único e design arquitetónico eficiente. Ao contrário de cadeias públicas como a Ethereum, onde as taxas de transação disparam significativamente durante a congestão da rede, a taxa base fixa da Solana garante que, independentemente das condições da rede, os custos de transação permaneçam estáveis e baixos. Isso torna transações pequenas e de alta frequência mais viáveis no DEX da Solana, onde os usuários não precisam se preocupar com altos custos de transação, reduzindo os custos de transação e melhorando a eficiência da utilização de fundos.

5.1.2 Vantagem de Custo

As taxas de transação baixas na DEX Solana são uma das suas principais vantagens que atraem utilizadores e comerciantes. No comércio de criptomoedas, as taxas de transação são um fator de custo importante a considerar pelos utilizadores. Comparado com as DEXs em outras cadeias públicas, a DEX Solana oferece vantagens de custo significativas. Tomando o Ethereum como exemplo, as taxas de transação da DEX no Ethereum são grandemente afetadas pela congestão da rede. Durante períodos de grande movimento, as taxas de transação podem disparar para vários dólares ou até mais, representando um pesado fardo de custo para os utilizadores que realizam operações pequenas ou de alta frequência. Em contraste, as taxas de transação na DEX Solana normalmente permanecem em níveis muito baixos, proporcionando aos utilizadores opções de negociação rentáveis, independentemente da congestão da rede.

A vantagem das baixas taxas de transação atraiu um grande número de usuários e comerciantes sensíveis a custos. Para pequenos investidores, as baixas taxas de transação permitem que negociem a um custo mais baixo e aumentem o valor de seus ativos. Os traders de alta frequência também tendem a escolher o DEX da Solana porque as baixas taxas de transação reduzem efetivamente os custos gerais e aumentam a rentabilidade das operações frequentes. As baixas taxas de transação também atraem alguns arbitradores, que podem aproveitar a vantagem de baixo custo do DEX da Solana para realizar rapidamente operações de arbitragem entre diferentes mercados e obter lucros. De acordo com estatísticas de dados relevantes, as baixas taxas de transação do DEX da Solana atraíram um grande número de usuários que originalmente negociavam em outras cadeias públicas, levando a uma rápida tendência de crescimento no volume de negociações e na base de usuários do DEX da Solana.

5.1.3 Vantagens do Desenvolvimento Ecológico

A prosperidade do ecossistema Solana proporcionou um forte apoio para o desenvolvimento do Solana DEX. Dentro do ecossistema Solana, existem muitos projetos ativos que cobrem várias áreas, como DeFi, NFTs, jogos, etc. Estes projetos colaboram e promovem uns aos outros, formando um todo orgânico. No ecossistema Solana, o Jupiter, como um agregador de negociação, está intimamente integrado com outros DEXs, como Raydium, Orca, etc., agregando a liquidez de múltiplos DEXs através de algoritmos inteligentes para fornecer aos usuários os melhores preços de negociação e liquidez. Esta integração não só melhora a experiência de negociação para os usuários, mas também promove o compartilhamento de recursos e o desenvolvimento colaborativo entre vários DEXs, impulsionando a prosperidade geral do mercado Solana DEX.

O desenvolvimento do ecossistema Solana atraiu um grande número de desenvolvedores e usuários. Muitos desenvolvedores criaram várias aplicações e serviços inovadores baseados na cadeia pública Solana, trazendo rica funcionalidade e opções de negociação diversificadas para o DEX da Solana. Os usuários podem desfrutar de serviços integrados no ecossistema Solana, alcançando uma circulação sem costura de ativos e aplicações diversas. Os usuários podem usar diretamente os ativos obtidos a partir da negociação no DEX da Solana para participar de projetos NFT ou protocolos de empréstimo DeFi na Solana, sem a necessidade de operações de cross-chain complicadas, melhorando a eficiência e flexibilidade da utilização de ativos. Este ecossistema favorável atrai mais e mais usuários para se juntarem ao ecossistema Solana, aumentando ainda mais a liquidez e a influência de mercado do DEX da Solana, formando um ciclo virtuoso e promovendo o desenvolvimento sustentável do DEX da Solana.

5.2 Análise de Desafios

5.2.1 Pressão da Concorrência no Mercado

O DEX da Solana enfrenta competição de vários aspectos no mercado. A Ethereum, como a plataforma de blockchain mais antiga e influente, possui muitos projetos DEX maduros em seu ecossistema, como Uniswap e Sushiswap. Esses projetos, com sua vantagem de primeiro movimento e grande base de usuários, ocupam posições importantes no mercado. O Uniswap, como um DEX líder na Ethereum, tem liquidez abundante e uma ampla gama de usuários, oferecendo uma diversidade de pares de negociação para atender a várias necessidades de negociação. Muitos usuários estão acostumados a negociar no ecossistema da Ethereum e têm alta lealdade aos DEX na Ethereum, tornando desafiador para o DEX da Solana atrair esses usuários.

Além do Ethereum, os DEX em outras cadeias públicas emergentes também estão constantemente a subir, representando uma ameaça competitiva para o DEX Solana. Por exemplo, o PancakeSwap na BNB Chain atraiu um grande número de utilizadores no mercado DEX, ocupando uma certa quota devido aos seus baixos custos de transação e à estreita integração com o ecossistema Binance. Algumas soluções emergentes de Layer 2, como Arbitrum e Optimism, também estão a desenvolver ativamente negócios de DEX, tentando ganhar uma posição no mercado de DEX ao melhorar a velocidade de transação e reduzir custos. A existência destes concorrentes exige que o DEX Solana inove continuamente e otimize os seus próprios produtos e serviços para aumentar a sua competitividade.

Para lidar com a concorrência do mercado, o DEX da Solana precisa aproveitar continuamente as suas próprias vantagens, como a utilização da alta capacidade de processamento e das baixas taxas de transação da Solana na cadeia pública para fornecer serviços de negociação mais eficientes e rentáveis. Também precisa fortalecer a inovação, introduzir mais funções e produtos que atendam às necessidades dos usuários, como as funcionalidades de ordens limite e de média de custo em dólar do Jupiter, para atrair usuários. O projeto DEX da Solana também deve expandir ativamente o mercado, aumentar a cooperação com outros projetos e plataformas e aumentar a notoriedade e influência da marca para se destacar na feroz concorrência do mercado.

5.2.2 Risco Regulatório

As políticas regulatórias na indústria de criptomoedas são altamente incertas, o que traz riscos significativos para o desenvolvimento do DEX da Solana. Diferentes países e regiões têm atitudes e políticas muito diferentes em relação à regulamentação das criptomoedas. Alguns países adotaram políticas regulatórias relativamente brandas em relação às criptomoedas, apoiando seu desenvolvimento; enquanto outros impuseram restrições rigorosas ou até mesmo proibições. A política regulatória sobre criptomoedas nos Estados Unidos é bastante complicada, onde a Comissão de Valores Mobiliários (SEC) considera algumas criptomoedas como valores mobiliários e regula sua emissão e negociação, apresentando desafios de conformidade para muitos projetos de criptomoedas nos Estados Unidos.

Mudanças nas políticas regulatórias podem ter vários impactos no DEX Solana. Políticas regulatórias rigorosas podem limitar a base de usuários e o escopo de negócios do DEX Solana. Alguns países podem exigir que as exchanges de criptomoedas implementem rigorosos procedimentos de verificação de identidade e de combate à lavagem de dinheiro (AML), além de conhecer seu cliente (KYC), o que pode resultar em alguns usuários abandonando o uso do DEX Solana devido a preocupações de privacidade ou procedimentos complicados. A incerteza das políticas regulatórias também pode afetar a confiança dos investidores, levando a um aumento da volatilidade do mercado. Se os investidores estiverem preocupados que mudanças nas políticas regulatórias possam afetar negativamente seus investimentos, eles podem reduzir seus investimentos no DEX Solana, afetando assim seu desenvolvimento.

Para enfrentar os riscos regulatórios, a equipa do projeto DEX Solana precisa de monitorizar de perto as tendências regulatórias globais, melhorar a comunicação e a cooperação com as agências regulatórias, e procurar ativamente um caminho para um desenvolvimento em conformidade. A equipa do projeto deve estabelecer um sistema de conformidade sólido, cumprir rigorosamente as leis e regulamentos relevantes, e garantir a operação legítima e em conformidade do negócio. Melhorar a verificação de identidade e as medidas de combate à lavagem de dinheiro, de acordo com os requisitos regulatórios, pode reduzir os riscos regulatórios. Realizar atividades de educação para investidores também pode aumentar a consciência e a compreensão dos investidores sobre as políticas regulatórias, aumentar a confiança dos investidores e estabilizar o mercado.

5.2.3 Riscos de Segurança Técnica

O DEX da Solana enfrenta várias questões de segurança técnica, sendo as vulnerabilidades de contratos inteligentes uma das mais proeminentes. Os contratos inteligentes são o núcleo da operação do DEX, e uma vez que uma vulnerabilidade surge, ela pode ser explorada por hackers, resultando no roubo de ativos dos usuários. Na história das criptomoedas, houve incidentes de segurança significativos causados por vulnerabilidades de contratos inteligentes, como o incidente da DAO, onde hackers exploraram vulnerabilidades de contratos inteligentes para roubar uma grande quantidade de Ether, causando perdas substanciais aos investidores. Embora o projeto DEX da Solana realize auditorias rigorosas de código e testes durante o desenvolvimento de contratos inteligentes, ainda é difícil evitar completamente a existência de vulnerabilidades.

Os ataques a oráculos são também um dos riscos de segurança que a DEX da Solana precisa de proteger. Os oráculos são responsáveis por introduzir dados fora da cadeia na blockchain para fornecer informações externas aos contratos inteligentes. Se um oráculo for atacado ou falhar, pode causar a obtenção de dados incorretos pelos contratos inteligentes, levando a anomalias nas transações ou perdas de ativos. Alguns hackers podem manipular os dados dos oráculos para influenciar os preços de negociação e os resultados da DEX, alcançando assim lucros ilegais.

Para resolver esses problemas técnicos de segurança, o projeto DEX da Solana adotou uma série de medidas de segurança. Em termos de desenvolvimento de contratos inteligentes, padrões e processos de desenvolvimento rigorosos são adotados, várias rodadas de auditorias de código e testes de segurança são realizados, equipes de segurança profissionais são convidadas a revisar contratos inteligentes e vulnerabilidades potenciais são rapidamente descobertas e corrigidas. Em termos de oráculos, provedores de serviços de oráculo confiáveis são escolhidos, e meios técnicos como multi-assinatura e validação de dados são utilizados para garantir a precisão e a segurança dos dados do oráculo. O projeto também realiza simulações de segurança regulares e varreduras de vulnerabilidades para aumentar a capacidade de resposta a incidentes de segurança, garantindo a segurança dos ativos dos usuários e operações normais de transação.

6. a tendência de desenvolvimento futuro do DEX Solana

6.1 Tendências de Inovação Tecnológica

A blockchain Solana continuará a concentrar-se na melhoria do throughput e na otimização de algoritmos nas suas futuras atualizações tecnológicas para consolidar ainda mais as suas vantagens técnicas no campo da blockchain, o que também terá um impacto profundo no desenvolvimento da DEX Solana.

Em termos de melhoria do throughput, a Solana pode explorar soluções técnicas mais avançadas. Por exemplo, otimizar ainda mais o seu algoritmo de consenso exclusivo Proof of History (PoH), reduzindo a sobrecarga de comunicação e o tempo de processamento entre nós por meio de melhorias no algoritmo, aumentando assim a velocidade e eficiência do processamento de transações, permitindo que ela lide com um maior número de solicitações de transações concorrentes. A Solana também pode estudar e introduzir novas tecnologias de processamento paralelo, como uma tecnologia de sharding mais eficiente ou mecanismos de processamento multi-threaded, distribuindo a carga da rede por múltiplos subsistemas, alcançando o processamento paralelo de transações, aumentando significativamente o throughput geral. Para o DEX da Solana, isso significa a capacidade de acomodar atividades de negociação em maior escala, atrair mais usuários e projetos para se estabelecerem, melhorando ainda mais a sua competitividade no mercado de negociação descentralizada. Com o aumento do throughput, o DEX da Solana pode suportar cenários de negociação mais complexos, como negociação de futuros de alta frequência, liquidação de ativos em grande escala, proporcionando aos usuários uma gama mais diversificada de opções de negociação.

Em termos de otimização de algoritmos, a Solana pode melhorar o algoritmo de execução de contratos inteligentes para aumentar a eficiência e a segurança da execução de contratos inteligentes. Ao otimizar a estrutura do código, reduzir cálculos redundantes e melhorar a utilização de recursos, o custo de execução e a probabilidade de erro dos contratos inteligentes são reduzidos. Também irá fortalecer a otimização dos algoritmos de oráculos para aumentar a precisão e a fiabilidade dos dados dos oráculos, reduzindo os riscos de transação causados por dados incorretos dos oráculos. Isso tornará as negociações no DEX da Solana mais estáveis e seguras, aumentando a confiança dos usuários na plataforma. A otimização do algoritmo de execução de contratos inteligentes pode acelerar a confirmação de transações, reduzir atrasos nas transações e melhorar a experiência do usuário. A otimização do algoritmo de oráculos pode fornecer dados de mercado mais precisos para o DEX da Solana, suportando estratégias de negociação mais complexas, como negociação automatizada e estratégias de arbitragem baseadas em dados de mercado em tempo real.

A Solana também pode inovar na arquitetura de rede e armazenamento de dados. Ao adotar protocolos de transmissão de rede mais eficientes, reduzindo atrasos na transmissão de dados e perda de pacotes, e melhorando a estabilidade e confiabilidade da rede. Em termos de armazenamento de dados, explorando novas tecnologias de armazenamento distribuído, como um modelo de armazenamento híbrido que combina o armazenamento em blockchain com o armazenamento tradicional, para aumentar a segurança e escalabilidade do armazenamento de dados. Essas inovações tecnológicas proporcionarão uma base mais sólida para o desenvolvimento da DEX da Solana, impulsionando-a em direção a uma direção mais eficiente, segura e conveniente.

6.2 Previsão de Mudança na Estrutura de Mercado

Com o contínuo desenvolvimento e a intensificação da concorrência no mercado de criptomoedas, espera-se que a posição do DEX Solana na competição de mercado seja ainda mais fortalecida, o que terá um impacto significativo no panorama geral do mercado de DEX de criptomoedas.

O Solana DEX, com suas vantagens técnicas, como alta capacidade de processamento, baixas taxas de transação e tempos de confirmação rápidos, atraiu um grande número de usuários e projetos. No futuro, com a contínua atualização e melhoria da tecnologia da cadeia pública do Solana, o desempenho do Solana DEX será ainda mais aprimorado, e a experiência do usuário será ainda mais otimizada. Isso dará ao Solana DEX uma vantagem maior na competição de mercado, potencialmente atraindo mais usuários e projetos que originalmente negociavam em outras cadeias públicas a migrarem para o ecossistema Solana. Se o Solana DEX puder continuar a manter sua liderança tecnológica e continuar a introduzir recursos e serviços inovadores, sua participação no mercado de DEX pode continuar a se expandir, tornando-se gradualmente uma das forças dominantes no mercado.

O desenvolvimento do DEX da Solana também impulsionará a transformação de todo o panorama do mercado de DEX de criptomoedas. À medida que a participação de mercado do DEX da Solana aumenta, os DEX em outras cadeias públicas enfrentarão uma maior pressão competitiva, levando-os a acelerar a inovação tecnológica e a otimização de serviços para aumentar sua competitividade. Os DEX em cadeias públicas como Ethereum podem aumentar o investimento em soluções de Layer 2 para melhorar a velocidade das transações e reduzir os custos de transação, estreitando a lacuna com o DEX da Solana. Essa competição impulsionará o progresso tecnológico e as atualizações de serviços em todo o mercado de DEX, proporcionando aos usuários uma melhor experiência de negociação. O sucesso do DEX da Solana também atrairá mais novatos para entrar no mercado, trazendo mais inovação e competição, enriquecendo ainda mais o ecossistema do mercado de DEX e empurrando o mercado em direção a uma direção mais diversificada e madura.

O desenvolvimento do DEX da Solana pode também ter um impacto na estrutura geral do mercado de criptomoedas. Com o aumento do volume de negociações do DEX da Solana, outros projetos no ecossistema da Solana também se beneficiarão, como protocolos de empréstimo DeFi, mercados de NFT, etc. Os efeitos sinérgicos entre estes projetos aumentarão ainda mais, impulsionando a prosperidade e o desenvolvimento do ecossistema da Solana. O crescimento do ecossistema da Solana pode também atrair mais instituições financeiras tradicionais e investidores a entrar no mercado de criptomoedas, trazendo mais fundos e recursos para o mercado, promovendo a integração do mercado de criptomoedas com os mercados financeiros tradicionais, e impulsionando o desenvolvimento de todo o mercado de criptomoedas para uma nova fase.

6.3 Expansão da Aplicação e Integração do Ecossistema

A DEX da Solana é esperada para alcançar uma ampla expansão de aplicação nos campos de derivados financeiros e negociação de NFTs no futuro, enquanto se integra profundamente com outros ecossistemas blockchain, proporcionando aos usuários uma experiência de serviço mais rica e diversificada.

No campo dos derivados financeiros, o Solana DEX tem o potencial de desenvolver a negociação de futuros, opções, contratos perpétuos, etc. Com suas vantagens de alta capacidade de processamento e tempo de confirmação rápido, o Solana DEX pode atender aos rigorosos requisitos de velocidade e eficiência de negociação para derivados financeiros. Na negociação de futuros, a confirmação rápida das transações permite que os investidores captem as mudanças de mercado de forma oportuna, evitando riscos causados por atrasos. O Solana DEX também pode alcançar a liquidação e o acerto automatizados através de contratos inteligentes, reduzindo os custos e riscos de negociação. Com o contínuo desenvolvimento do mercado de derivados financeiros, espera-se que o Solana DEX atraia mais investidores e instituições profissionais para participar, aumentando ainda mais sua influência no mercado financeiro.

Em termos de negociação de NFT, a Solana DEX demonstrou certas vantagens. O volume de negociação dos mercados de NFT na cadeia Solana continua a crescer, e a Solana DEX pode fornecer um ambiente de negociação mais eficiente e econômico para transações de NFT. No futuro, a Solana DEX pode otimizar ainda mais as funções de negociação de NFT, suportando tipos de ativos e métodos de negociação de NFT mais diversificados. Introduzir funções como negociação em lote e negociação composta para NFTs para atender às diversas necessidades dos usuários. A Solana DEX também pode colaborar com projetos de NFT para fornecer soluções de negociação personalizadas, promovendo o desenvolvimento próspero do mercado de NFT.

Em termos de integração com outros ecossistemas de blockchain, o DEX da Solana pode fortalecer a cooperação entre cadeias com blockchains tradicionais como Ethereum e Binance Smart Chain. Através da tecnologia cross-chain, a interoperabilidade de ativos e a negociação entre diferentes blockchains podem ser alcançadas, proporcionando aos usuários um mercado de negociação mais amplo e mais opções de negociação. Os usuários podem negociar ativos NFT no Ethereum no DEX da Solana, ou trocar tokens na Binance Smart Chain por ativos na Solana. Esta integração cross-chain promoverá o compartilhamento de recursos e o desenvolvimento coordenado entre ecossistemas de blockchain, impulsionando a prosperidade de toda a indústria de blockchain. O DEX da Solana também pode integrar-se com instituições financeiras tradicionais e outras indústrias para expandir os cenários de aplicação da tecnologia blockchain. Ao cooperar com bancos, a troca sem costura entre moeda fiduciária e criptomoedas pode ser alcançada; cooperando com empresas de cadeia de suprimentos, aproveitando a característica à prova de adulteração da blockchain para inovar nas finanças da cadeia de suprimentos.

Conclusão

Para os investidores, ao considerar investir em projetos DEX da Solana, devem prestar muita atenção aos fundamentos do projeto. Pesquisa aprofundada sobre a força técnica do projeto, incluindo a segurança de seus contratos inteligentes, a eficiência dos algoritmos de negociação e a capacidade de lidar com riscos técnicos; avaliar cuidadosamente o histórico profissional e a experiência da equipe, entender a acumulação técnica da equipe e as capacidades de gestão de projetos no campo da blockchain; analisar a competitividade de mercado do projeto, compará-lo com outros projetos semelhantes e avaliar suas vantagens únicas e potencial de desenvolvimento no mercado. Ao avaliar de forma abrangente os fundamentos do projeto, os investidores podem reduzir os riscos de investimento e aumentar a taxa de sucesso do investimento.