Cuộc trò chuyện với Trader Murphy: Bốn chiều cho bạn biết hiện tại đã ở vị trí nào trong chu kỳ

Murphy là một nhà nghiên cứu dữ liệu trên chuỗi, chuyên sử dụng dữ liệu trên chuỗi để hướng dẫn quyết định giao dịch. Anh đã từng làm việc trong ngành tài chính truyền thống trong lĩnh vực tiếp thị, tích lũy được sự nhạy bén với dữ liệu. Năm 2017, anh gia nhập lĩnh vực tiền điện tử, trải qua nhiều chu kỳ tăng giảm. Từ năm 2022, anh bắt đầu nghiên cứu hệ thống dữ liệu trên chuỗi, hy vọng tìm ra một bộ chiến lược giao dịch có thể thực hiện, có thể sao chép và có thể khép kín.

Chiến lược giao dịch của Murphy

1. Phân bổ vốn: 90% phân bổ cho các đồng coin chính (BTC, ETH, BNB), 10% phân bổ cho các đồng coin altcoin

2. Lợi nhuận dự kiến: 200%-300%

3. Khả năng chịu đựng sự rút lui:

   • Tiền điện tử chính: không đặt lệnh dừng lỗ, điều chỉnh 20%-30% là rất bình thường
   • Altcoin: dừng lỗ dưới 20%

4. Logic giao dịch:

   • Chọn thời điểm trong chu kỳ lớn, mua vào ở mức đáy tương đối, bán ra ở mức đỉnh tương đối
   • Hướng dẫn giao dịch thông qua phân tích dữ liệu trên chuỗi

5. Đối tượng phù hợp:

   • Kiểu ổn định, theo đuổi độ chắc chắn cao, có thể nắm giữ lâu dài
   • Nhà giao dịch theo xu hướng, chủ yếu nắm giữ các đồng tiền chính

Murphy làm thế nào để xác định đáy thị trường

Murphy chủ yếu dựa vào 5 khía cạnh dữ liệu sau để xác định thời điểm bắt đáy:

1. Chỉ số CVDD: Trong lịch sử, giá BTC chưa bao giờ giảm hiệu quả dưới giá trị CVDD, có thể đánh giá mức giá đáy của thị trường.

2. RP(Giá thực hiện) và BP(Giá cân bằng): Khi giá BTC đang tích lũy trong kênh giữa RP và BP, đó là thời điểm tốt để mua.

3. PSIP(Person Supply in Profit): Khi nhỏ hơn 50%, thường là đáy cùng cực của thị trường gấu.

4. LTH(Long Time Holder) của NUPL và MVRV:

   • NUPL màu đỏ cho thấy những người nắm giữ lâu dài đã đầu hàng, có thể mua vào
   • Khi MVRV nhỏ hơn 1, điều đó có nghĩa là những người nắm giữ lâu dài đang thua lỗ, đây là cơ hội mua vào.

5. Góc nhìn của thợ mỏ:

   • Chi phí khai thác: Có thể mua khi giá gần với chi phí
   • Chỉ số xung khai thác: Giá trị dương cho biết có thợ mỏ ngừng hoạt động, có thể mua vào

Murphy nhấn mạnh, phân tích dữ liệu trên chuỗi không phải là "khắc thuyền tìm kiếm kiếm", mà là phải hiểu logic phía sau dữ liệu, kết hợp với môi trường vĩ mô để đưa ra phán đoán tổng thể. Ngay cả những chỉ số hoàn hảo nhất cũng không thể dự đoán chính xác điểm mua, chỉ có thể đưa ra tín hiệu trong một khoảng nhất định.

Murphy làm thế nào để xác định đỉnh thị trường

Murphy cho rằng việc xác định đỉnh phức tạp hơn việc xác định đáy, cần phải kết hợp nhiều dữ liệu để phân tích tổng hợp. Ông chủ yếu chú ý đến 3 chỉ số sau:

1. MVRV: Khi MVRV lớn hơn 3, có thể bắt đầu bán ra. Có thể hoàn thành việc bán ra trong quá trình MVRV tăng dần từ 3 rồi lại giảm về 3.

2. URPD: Phản ánh cấu trúc chip trên chuỗi, có thể xác minh tính hợp lệ của dữ liệu khác. Khi các chỉ số khác xuất hiện tín hiệu đỉnh, sử dụng URPD để xác minh.

3. Quan hệ cung cầu:

   • Cung cấp là những người nắm giữ lâu dài (LTH)
   • Bên cầu là người nắm giữ ngắn hạn (STH)
   • Khi LTH bắt đầu bán ra ồ ạt, có thể đạt đến đỉnh chu kỳ

Murphy tổng kết, dự đoán do vĩ mô dẫn dắt, sự thay đổi dự đoán ảnh hưởng đến tâm lý, tâm lý ảnh hưởng đến mối quan hệ cung cầu, cung cầu cuối cùng quyết định giá BTC. Thông qua phân tích dữ liệu trên chuỗi, có thể tìm ra các yếu tố và logic ảnh hưởng đến mối quan hệ cung cầu, xác định xu hướng hoặc chu kỳ có thể hình thành.

Phương pháp học của Murphy

1. Tìm giáo viên: Học tập từ nội dung mà các nhà phân tích dữ liệu chuỗi chia sẻ trên thị trường, sau khi làm rõ logic thì thực hiện thí nghiệm và tính toán theo thuật toán của họ.

2. Tích lũy cơ sở dữ liệu chỉ số: Ghi lại tên, nguồn, thuật toán, tác dụng, phân loại, v.v. của các chỉ số trong bảng Excel, liên tục tối ưu và lặp lại.

3. Kiểm tra lại: Thông qua việc kiểm tra lại liên tục điều chỉnh, nâng cao tính hiệu quả của các chỉ số.

Murphy nhấn mạnh, phân tích dữ liệu trên chuỗi không phù hợp cho dự đoán ngắn hạn và phân tích altcoin. Nó phù hợp hơn để xác định xu hướng trung và dài hạn cũng như chuyển đổi chu kỳ.

Danh sách ngừng làm của Murphy

1. Ngừng tâm lý may rủi: Không nên dễ dàng thử nghiệm những lĩnh vực mà bạn không quen thuộc.

2. Ngừng cảm xúc: Tránh bị ảnh hưởng bởi tiếng ồn của thị trường, khách quan đối diện với dữ liệu và logic đứng sau nó.

3. Ngừng giao dịch thường xuyên: Tập trung vào giao dịch dài hạn mà bạn giỏi.

4. Ngừng phụ thuộc vào một nguồn thông tin duy nhất: Tích hợp nhiều chỉ số và nguồn dữ liệu.

5. Ngừng đưa ra quyết định mà không nghiên cứu: Luôn dựa trên nghiên cứu của riêng bạn, xem ý kiến của người khác chỉ như một tham khảo.

Murphy cho rằng, hiện tại thị trường có thể đang ở giữa chu kỳ tăng giá. Ông dự đoán rằng vào tháng 3-4 năm sau có thể xuất hiện vùng đỉnh tương đối, nhưng nhấn mạnh rằng đây chỉ là phán đoán dựa trên dữ liệu hiện tại, cần theo dõi liên tục sự biến động của thị trường.